如何理解上市公司的现金流量表|什么叫现金流量表

一、怎样看上市公司现金流量表

现金流量表是反映一家公司在一定时期现金流入和现金流出动态状况的报表。
其组成内容与资产负债表和损益表相一致。
通过现金流量表， 可以概括反映经营活动、投资活动和筹资活动对企业现金流入流出的影响， 对于评价企业的实现利润、财务状况及财务管理， 要比传统的损益表提供更好的基础。
...反应的是企业的现金流...这里的现金不是会计上的狭义的现金，而是广义的。
会计报表附注是为了便于会计报表使用者理解会计报表的内容而对会计报表的编制基础、编制依据、编制原则和方法及主要项目等所做的解释。
一般地讲，会计报表附注至少应当包括下列内容：     （1）不符合会计假设的说明；
     （2）重要会计政策和会计估计及其变更情况、变更原因及其对财务状况和经营成果的影响；
     （3）或有事项和资产负责表日后事项的说明；
     （4）关联方关系及其交易的说明；
     （5）重要资产转让及其出售说明；
     （6）企业合并、分立的说明；
     （7）重大投资、融资活动；
     （8）会计报表中重要项目的说明有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项。

二、什么叫现金流量表

现金流量表是反映一家公司在一定时期现金流入和现金流出动态状况的报表。
其组成内容与资产负债表和损益表相一致。
通过现金流量表， 可以概括反映经营活动、投资活动和筹资活动对企业现金流入流出的影响， 对于评价企业的实现利润、财务状况及财务管理， 要比传统的损益表提供更好的基础。
...反应的是企业的现金流...这里的现金不是会计上的狭义的现金，而是广义的。
会计报表附注是为了便于会计报表使用者理解会计报表的内容而对会计报表的编制基础、编制依据、编制原则和方法及主要项目等所做的解释。
一般地讲，会计报表附注至少应当包括下列内容：     （1）不符合会计假设的说明；
     （2）重要会计政策和会计估计及其变更情况、变更原因及其对财务状况和经营成果的影响；
     （3）或有事项和资产负责表日后事项的说明；
     （4）关联方关系及其交易的说明；
     （5）重要资产转让及其出售说明；
     （6）企业合并、分立的说明；
     （7）重大投资、融资活动；
     （8）会计报表中重要项目的说明有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项。

三、如何分析现金流量表

现金流量表分析是指对现金流量表上的有关数据进行比较、分析和研究，从而了解企业的财务状况，发现企业在财务方面存在的问题，预测企业未来的财务状况，为报表使用者科学决策提供依据。

四、怎样看上市公司现金流量表

上市公司的现金流量具体可以分为以下5个方面：
1来自经营活动的现金流量：反映公司为开展正常业务而引起的现金流入量、流出量和净流量，如商品销售收入、出口退税等增加现金流入量，购买原材料、支付税款和人员工资增加现金流出量，等等；

2来自投资活动的现金流量：反映公司取得和处置证券投资、固定资产和无形资产等活动所引起的现金收支活动及结果，如变卖厂房取得现金收入，购入股票和债券等对外投资引起现金流出等；

3来自筹资活动的现金流量：是指公司在筹集资金过程中所引起的现金收支活动及结果，如吸收股本、分配股利、发行债券、取得借款和归还借款等；

4非常项目产生的现金流量：是指非正常经济活动所引起的现金流量，如接受捐赠或捐赠他人，罚款现金收支等；

5不涉及现金收支的投资与筹资活动：这是一类对股民非常重要的信息，虽然这些活动并不会引起本期的现金收支，但对未来的现金流量会产生甚至极为重大的影响。
这类活动主要反映在补充资料一栏里，如以对外投资偿还债务，以固定资产对外投资等。

对现金流量表主要从3个方面进行分析：
1现金净流量与短期偿债能力的变化。
如果本期现金净流量增加，表明公司短期偿债能力增强，财务状况得到改善；
反之，则表明公司财务状况比较困难。
当然，并不是现金净流量越大越好，如果公司的现金净流量过大，表明公司未能有效利用这部分资金，其实是一种资源浪费。

2现金流入量的结构与公司的长期稳定。
经营活动是公司的主营业务，这种活动提供的现金流量，可以不断用于投资，再生出新的现金来，来自主营业务的现金流量越多，表明公司发展的稳定性也就越强。
公司的投资活动是为闲置资金寻找投资场所，筹资活动则是为经营活动筹集资金，这两种活动所发生的现金流量，都是辅助性的，服务于主营业务的。
这一部分的现金流量过大，表明公司财务缺乏稳定性。

3投资活动与筹资活动产生的现金流量与公司的未来发展。
股民在分析投资活动时，一定要注意分析是对内投资还是对外投资。
对内投资的现金流出量增加，意味着固定资产、无形资产等的增加，说明公司正在扩张，这样的公司成长性较好；
如果对内投资的现金流量大幅增加，意味着公司正常的经营活动没有能够充分吸纳现有的资金，资金的利用效率有待提高；
对外投资的现金流入量大幅增加，意味着公司现有的资金不能满足经营需要，从外部引入了资金；
如果对外投资的现金流出量大幅增加，说明公司正在通过非主营业务活动来获取利润

五、如何从现金流量表分析看企业存在的问题

对现金流量表的分析，首先应该观察现金的净增加额。
一个企业在生产经营正常，投资和筹资规模不变的情况下，现金净增加额越大，企业活力越强。
　　如果企业的现金净增加额主要来自生产经营活动产生的现金流量净额。
可以反映出企业收现能力强，坏账风险小，其营销能力一般较强；
如果企业的现金净额主要是投资活动产生的，甚至是由处置固定资产、无形资产和其它长期资产而增加的，这可能反映出企业生产经营能力削弱，从而处置非流动资产以缓解资金矛盾，但也可能是企业为了走出困境而调整资产结构；
如果企业现金净增加额主要是由于筹资活动引起的，意味着企业将支付更多的利息或股利，它未来的现金流量净增加额必须更大，才能满足偿付的需要，否则，企业就可能承受较大的财务风险。
　　现金流量净增加额也可能是负值，即现金流量净额减少，这一般是不良信息，因为至少企业的短期偿债能力会受到影响。
　　但如果企业经营活动产生的现金流量净额是正数，且数额较大，而企业整体上现金流量净减少主要是固定资产、无形资产或其它长期资产引起的，或主要是对外投资所引起的，这一般是由于企业进行设备更新或扩大生产能力或投资开拓市场，这种现金流量净减少并不意味着企业经营能力不佳，而是意味着企业未来可能有更大的现金流入。
如果企业现金流量净减少主要是由于偿还债务及利息引起的，这就意味着企业未来用于满足偿付需要的现金可能将减少，企业财务风险变小，只要企业营销状况正常，企业不一定就会走向衰退。
当然，短时期内使用过多的现金用于偿债，可能引起企业资金周转困难。
　　在运用现金流量表对企业进行财务分析时，要注意与资产负债表和损益表相结合，才能对所分析企业的财务状况得出较全面和较合理的结论。

六、如何理解现金流量表

0202现金流量表主要项目进行分析。
 （一）经营活动形成的现金流量项目分析 在现金流量表中经营活动形成的现金流量项目下分很多小项。
它们反映公司的是，为开展正常业务而引起的现金流入量、流出量和净流量，如商品销售收入、出口退税等增加现金流入量，购买原材料、人员工资等增加现金流出量……我们可以通过这些详细的数据来评价一个公司偿债能力及经营状况。
 （二）投资活动现金流量项目分析 这一项目主要反映公司通过哪些方式实现现金流出，或者说是影响现金流出。
如处理固定资产，购买债券，股票等方式引起现金流出；
许多公司也是通过这些方法来扩大市场份额，加速公司业务的快速增长。
以达到快速公司快速发展的目的。
但是过快的公司发展会消耗大量资源，很容易造成资金短缺的情况。
为公司的周转，运营带来麻烦。
而且在这段期间也会出现一些技术性付出的困难。
造成营业与技术断开，无法提供技术支持。
所以通过分析我们要合理的，有效的进行投资活动。
既要保证留有足够的活动资金，又要确保公司在市场占有一定的份额。
 （三）筹资活动现金流量项目分析 这个项目主要指的是导致公司的资本、债务发生变动的现金收支活动，及其结果。
一个公司的资本除了通过公司业务活动的运行...0202现金流量表主要项目进行分析。
 （一）经营活动形成的现金流量项目分析 在现金流量表中经营活动形成的现金流量项目下分很多小项。
它们反映公司的是，为开展正常业务而引起的现金流入量、流出量和净流量，如商品销售收入、出口退税等增加现金流入量，购买原材料、人员工资等增加现金流出量……我们可以通过这些详细的数据来评价一个公司偿债能力及经营状况。
 （二）投资活动现金流量项目分析 这一项目主要反映公司通过哪些方式实现现金流出，或者说是影响现金流出。
如处理固定资产，购买债券，股票等方式引起现金流出；
许多公司也是通过这些方法来扩大市场份额，加速公司业务的快速增长。
以达到快速公司快速发展的目的。
但是过快的公司发展会消耗大量资源，很容易造成资金短缺的情况。
为公司的周转，运营带来麻烦。
而且在这段期间也会出现一些技术性付出的困难。
造成营业与技术断开，无法提供技术支持。
所以通过分析我们要合理的，有效的进行投资活动。
既要保证留有足够的活动资金，又要确保公司在市场占有一定的份额。
 （三）筹资活动现金流量项目分析 这个项目主要指的是导致公司的资本、债务发生变动的现金收支活动，及其结果。
一个公司的资本除了通过公司业务活动的运行产生的现金流量外，还会通过筹资的方式获得现金，满足公司的发展。
如果筹资活动现金流量小于或等于零。
原因就可能是筹资达到了一定的目的，比如说公司为了及时偿还债务进行的筹资。
当债务到期时，将这部分筹资用来付偿，也可能是变卖资产，填补投资活动或者是经营不利产生的损失；
如果筹资活动现金流量大于零。
 我们就要注意公司的这些筹资是否合理。
通常会通过筹资目的来检验其合理性。
如为了扩大厂房规模进行的筹资。
还有另一个可能就是投资失误，或者是经营现金流量长期入不敷出。
这些都是我们要注意的地方。
 如今的公司，大多愿意使用财务软件来编制财务报表，像智点财务软件。
会计们可以通过录入凭证自动产生资产负债表，损益表等报表。
然后根据所得到的数据和凭证来编制现金流量表。

参考文档