认购期权虚一虚二怎么排的--怎么区分50etf期权里平值虚值等合约？

一、期权的结算公式？

C： 期权合理价格；
S： 标的证券当前价格；
E： 期权的行权价格；
T：期权行权日日期；
t：使用公式当时的日期；
r：连续复利计的无风险利率 ；
标的证券连续复利回报率的年度波动率。
期权定价公式：布莱克-斯科尔斯公式参考：*：//*dongao*/zckjs/cg/202201/216194.shtml

二、如何判断期权是平值、实值还是虚值？

认购期权：合约标的现价＞行权价格为实值；
合约标的现价=行权价格为平值；
合约标的现价＜行权价格为虚值。
认沽期权：合约标的现价＞行权价格是虚值；
合约标的现价＝行权价格为平值；
合约标的现价＜行权价格为实值。

三、怎么区分50etf期权里平值虚值等合约？

平值：行权价=标的50ETF现价（或取最接近一档）认购期权与认沽期权为同一档。
实值：认购期权：行权价低于标的50ETF现价的合约称之为实值合约，间隔越远越深度实值认沽期权：行权价高于标的50ETF现价的合约称之为实值合约，间隔越远越深度实值虚值：认购期权：行权价高于标的50ETF现价的合约称之为虚值合约，间隔越远越深度虚值认沽期权：行权价低于标的50ETF现价的合约称之为虚值合约，间隔越远越深度虚值

四、期权什么是平值，虚值

平值： 到期行权价格等于二级市场价格， 虚值：行权价格高于二级市场价格 （认购期权）认沽相反

五、如何计算认购期权的盈亏平衡点？

您好，例如您买入某个认购期权，权利金1元，行权价4元，则盈亏平衡点为标的价格涨至5元（权利金+行权价）

参考文档