日本对冲股票指数etf怎么样__你是否经常关注并操作50ETF？

一、请问各位炒美股的前辈有没有看空日元的ETF?

我不是专家，更不是金融专家。
我的解释能让你明白，就是我高兴的事情，如果你明白不了。
我也是草根一族，别嘲笑我就行了。
我就用自己的话儿来说一下。
实际上你提出这些问题，涉及到对冲这个问题。
认沽权证，实际就是赌将来指数要下跌，我买一份权证后（假定该权证行权价为20元）。
第一种情况：在权证到期的那一天，我就能以这一份权证卖一份指数。
当然了这是在发生指数真的下跌时，我才会这样做。
如果指数下去了，我从市场上假设用13元买了一份指数，再配合一份权证，就能把这份13元的指数以20元出售给发行权证的公司。
利润是=20元-13元-买权证的钱。
第二种情况：在权证到期前，我发现指数没有在我预料中下跌，指数上去了。
这怎么办？一是我在到期前把这一份权证卖了，减少自己损失。
二是如果没有卖出去，就放在我手里，成了废物，什么用途也没有。
如果指数上去，买一份指数需要32元，再用手里一份权证行权，那么我不就赔了吗？所有只有放弃，不行权了。
所以用权证获利，一是炒权证本身价格。
二是行权时发生利润，但如果在权证到期前几天，一份权证使指数能获大利时，那么权证本身的价格也会暴涨，就会抵消掉预期的行权利润。
你说的（关键是当下跌的时候这些权证持有者平仓获利时卖给了谁？谁来接的盘？），我理解的是你说行权后，权证给谁了？答案是给了发行权证的公司。
同时还给他一份高价位的指数。
也可以在自己手里，因为没有卖出去，只能自己认赔了。
你说的第二个问题，你理解正确。
但是真实的市场上，如果以15元买再以20元卖给发行权证的公司时。
每份权证能有5元的利润时，你会怎么做？一定大量购买这种权证，你能想到这一点，人人都想到了，那么这种权证价格就会买上天了，大约在5元以上，就会把这个利润抵消了。
第三个问题，有点区别。
区别是期货在到期时，必须行权，无论赔赚你都要承担权利和义务。
期权不是这样，到期时，你是赚钱的行使权利，没有什么义务。
公司是赔钱的，必须在行权者的行权行动下尽义务。
也就是多头有权利无义务，空头有义务没有权利。
当然有权利者可以不行使权利。
这与期货显著不同之处。
第四个问题我补弃说一下，其实股票指数的买卖和股票一样。
上证180指数、ETF指数等都和某只股票根本上是一模一样。
无论指数的认估认购权证，它们的作用与指数方向相反，起到一个逆向作用。
这种逆向作用对市场是一个稳定市场作用。
防止市场波动太大。
 认购权证正好相反方式。

二、求问日本有哪些著名的对冲基金公司？

对冲基金 hedge fund。
投资基金的一种形式。
属于免责市场(exempt market)产品。
对冲基金名为基金，实际与互惠基金安全、收益、增值的投资理念有本质区别。
这种基金采用各种交易手段(如卖空、杠杆操作、程序交易、互换交易、套利交易、衍生品种等)进行对冲、换位、套头、套期来赚取巨额利润。
这些概念已经超出了传统的防止风险、保障收益操作范畴。
加之发起和设立对冲基金的法律门槛远低于互惠基金，使之风险进一步加大。
为了保护投资者，北美的证券管理机构将其列入高风险投资品种行列，严格限制普通投资者介入，如规定每个对冲基金的投资者应少于100人，最低投资额为100万美元等。
另为：hedgie  举个例子，在一个最基本的对冲操作中。
基金管理人在购入一种股票后，同时购入这种股票的一定价位和时效的看跌期权（Put Option）。
看跌期权的效用在于当股票价位跌破期权限定的价格时，卖方期权的持有者可将手中持有的股票以期权限定的价格卖出，从而使股票跌价的风险得到对冲。
   又譬如，在另一类对冲操作中，基金管理人首先选定某类行情看涨的行业，买进该行业中看好的几只优质股，同时以一定比率卖出该行业中较差的几只劣质股。
如此组合的结果是，如该行业预期表现良好，优质股涨幅必超过其他同行业的劣质股，买入优质股的收益将大于卖空劣质股而产生的损失；
如果预期错误，此行业股票不涨反跌，那么劣质股跌幅必大于优质股，则卖空盘口所获利润必高于买入优质股下跌造成的损失。
正因为如此的操作手段，早期的对冲基金可以说是一种基于避险保值的保守投资策略的基金管理形式。
  经过几十年的演变，对冲基金已失去其初始的风险对冲的内涵，Hedge Fund的称谓亦徒有虚名。
对冲基金已成为一种新的投资模式的代名词，即基于最新的投资理论和极其复杂的金融市场操作技巧，充分利用各种金融衍生产品的杠杆效用，承担高风险，追求高收益的投资模式。
  对冲基金操作的宗旨，在于利用期货、期权等金融衍生产品以及对相关联的不同股票进行实买空卖、风险对冲的操作技巧，在一定程度上可规避和化解投资风险。
在最基本的对冲操作中，基金管理者在购入一种股票后，同时购入这种股票的一定价位和时效的看跌期权(Put Option)。
看跌期权的效用在于当股票价位跌破期权限定的价格时，卖方期权的持有者可将手中持有的股票以期权限定的价格卖出，从而使股票跌价的风险得到对冲。
在另一类对冲操作中，基金管理人首先选定某类行情看涨的行业，买进该行业几只优质股，同时以一定比率卖出该行业中几只劣质股。
如该行业预期表现良好，优质股涨幅必超过其他同行业的股票，买入优质股的收益将大于卖空劣质股的损失；
如果预期错误，此行业股票不涨反跌，那么较差公司的股票跌幅必大于优质股，则卖空盘口所获利润必高于买入优质股下跌造成的损失。
正因为如此的操作手段，早期的对冲基金可以说是一种基于避险保值的保守投资策略的基金管理形式。

三、你是否经常关注并操作50ETF？

510050和159902结合看比较好，ETF适合资金大稳健的投资者操作。

四、指数基金与对冲基金有什么区别？听说巴菲特曾多次提起过指数基金？请问对指数基金有何看法？

指数基金就是以指数成份股为投资对象的基金，即通过购买一部分或全部的某指数所包含的股票，来构建指数基金的投资组合，目的就是使这个投资组合的变动趋势与该指数相一致(比如象沪深300、中证500等)对冲基金就是采用各种交易手段(如卖空、杠杆操作、程序交易、互换交易、套利交易、衍生品种等)进行对冲、换位、套头、套期来赚取利润。

五、买卖ETF的收益如何 风险怎么样

如果不做套利的话，跟指数基金差不多。
就相当于买指数的风险了。

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