股票技术分析中的量价时空分析

发布时间：2020-03-22 09:36:00 浏览：255次收藏：17次评论：4条

价格分析

价格是技术分析4大要素之首。在技术分析中，它包括以下一些基本含义。

1、个股本身所具备的价值。股票价格归根结底是由上市公司基本面和股票的内在价值决定的。市场中，能够长期维持高增长的股票是非常少的，这些股票大多数聚集在垄断行业、特殊资源行业。这里要强调一点，价格和价值是两个不同的概念，当个股业绩很好的时候，往往市场早已提前炒作，是价格达到历史高点的时候。

2、个股目前价格在市场价格体系中的位置。大家可以把市场中所有的股票价格大致分成高价区，中价区和低价区，然后看看目标股处于什么位置。从概率上来说，目标股当前价位越低，它的上涨空间也就越大。

3、对照同行业及相关个股的价格分析，观察目标股所处的位置，这就是所谓的比价效应。当然，即使是同行业的个股，由于其情况差别很大，股价往往差别也很大，要具体情况具体分析。

4、对照目标股的历史价位，分析股价当前所在的位置。在技术分析中，这一点是极其重要的。技术分析本身就是依据历史走势，得出一个有一定概率而非必然正确的推论。最重要的历史经验，当然来源于个股本身。一般来说，个股目前价位距离其历史高点或

近期高点越远，股价上涨的概率自然就越大。一旦股价突破历史高点，就说明个股或市场环境发生了根本变化，到了调整对该股固有认识的时候了。

成交量分析

在技术分析中，对于成交量的分析，其重要性仅次于价格分析。

对于一个价格，市场是否能够认同，需要以成交来体现。从某种意义上说，对于市场价格的短期运动，成交量分析的重要性更甚于价格分析。为什么这么说呢？

很多时候，市场行为并非是完全理性的。股票价格围绕股票内在价值进行波动，但并不限于股票本身的价值。股票价格不仅仅建立在上市公司当前价值的基础上，还包括公司未来发展的预期。在新兴市场，由于人为控制股份的色彩浓厚，因此更需要重视成交量分析。

1、市场对价格认同度越高，成交量往往越小。成交量越小，越容易成为市场底部。当然是不是价格底部，还需要观察股价前期的调整幅度才能判定。价格调整幅度越大，成交量萎缩得越小，出现底部的可能性越大。不过这里还有一个前提，即此时价格必须停止创新低。

2、市场对价格分歧越大时，成交量往往会持续放大或突然放大。成交量大幅放大，一般会出现在3个价格位置：市场价格低位缩量横盘一段时间后开始反转时，对重要价格区域向上突破时，经过一定幅度的上涨后引发市场抛售时。以上3个位置的放量对股价走势具有标志性意义，实战中也易于把握。其他位置的放量，属于主力骗线的居多，投资者需要慎重对待。一般来说，成交量越大，越能说明市场主力活跃在其中。成交量分析的任务，就是观察成交量放大后价格运动的方向和力度，分析其中利弊，容纳后作出有利的选择。

3、对成交量的研判，必须以其他3大技术分析要素为基础。研究成交量的目的，主要在于对中短期的价格波动方向作出判断，以便把握较佳的介入时机。

时间分析

时间也是技术分析必须考虑的因素，主要基于以下几个方面的原因。

1.市场价格在一个价格区域中运行的时间越久，那么市场成本越集中于这个价格区域。当股价向上或向下有效突破该价格区间的时候，其具有的股价运行方向性意义也就越大。股市里所谓的“横有多长，竖有多高”，说的就是这个意思。

2.股价下跌所用时间越少，跌幅越大时，说明股价下跌动力越充足。在这种情况下，股价短暂反弹后，还会继续下探。实战中，还要结合具体情况进行具体分析，比如观察个股下跌所处的阶段。如果快速下跌出现在下跌初期，那么要以回避为主。如果个股已经经历了绵绵不绝的阴跌，之后再出现加速深跌，则往往是重要底部将要出现的征兆。这时如果出现成交量巨幅放大的现象，多半情况下该股是短期黑马。

3.个股上涨所用时间越少，涨幅越大时，将来回调的幅度越大。如果个股大幅上涨后，始终没有出现大幅放量，或者大幅放量之后，仍能以不高的换手率创出新高，则该股成为长期牛股的希望很大。

4.个股在上涨或下跌途中所用的时间越长，价格波动幅度越小，表明该股越不活跃。这类个股在后来的下跌或上涨过程中，多数情况下涨跌速度也会相对缓慢，而且涨跌幅度小。要改变这一局面，只有成交量发生突然变化才能实现。

5.价格运动过程中，会形成一些规律性的周期，投资者要善于利用这种周期运动的规律性，正确把握股价的运行趋势。

空间分析

空，也就是空间，指价格可能上涨或下跌的幅度。

1.分析股价上涨或下跌的空间，首先要参考历史最高价和历史最低价，并以黄金分割理论相互印证。

当个股价格创出历史新高或新低时，需要对该股进行重新认识。